Но если в какой‑то момент на вашем счете не хватит рублей для гарантийного обеспечения по фьючерсу, нужно будет также заплатить за перенос непокрытой позиции. В этот день биржа начислит или спишет итоговый финансовый результат сделки, если фьючерс расчетный. Экспирация фьючерса – это не формальность, а один из важнейших технических моментов фьючерсной торговли, учитывая который вы научитесь безопасно и правильно торговать фьючерсами. Понимание её механики избавит вас от неприятных сюрпризов в рынке и поможет работать с контрактами осознанно, особенно если вы держите позиции в несколько дней или недель.

Как рассчитать стоимость фьючерса?

Интернет забит рекламой многочисленных мошеннических сайтов, позиционирующих себя как торговые площадки, брокеры или дилеры. Как правило, это ресурсы по торговле бинарными опционами и Форекс-брокеры. Не имеющих опыта торговли на финансовом рынке пользователей просто обманывают. Характеристики инструмента изложены в специальном документе — спецификации.

Счетчики

Однако торговать на фьючерсном рынке сложнее, чем на спотовом, поэтому даже если у вас уже есть опыт трейдинга, важно изучить дополнительные понятия и концепции, связанные с фьючерсами. Фьючерсы – это достаточно сложный и рискованный актив, поэтому детально продуманная стратегия имеет большое значение. Мы выбрали 3 стратегии для трейдеров, которые только начинают торговать фьючерсами. Вы разместили заявку о продаже 10 фьючерсов, не имея их в наличии. Другой трейдер, играющий на повышение, покупает ваши фьючерсы. Если цена упала на 1 доллар при наступлении даты исполнения контракта, вы, как продавец, заработаете 10 долларов, а покупатель столько же теряет.

В этой таблице сведены все основные универсальные данные по фьючерсу, в том числе и тикер, он в строке «Product Symbol» – GC. Если, например, вы купили поставочный фьючерс на акции Сбербанка и держали его дольше последнего дня торговли, закрыть контракт самостоятельно уже не получится. Брокер проделает всю работу, а на ваш баланс зачислят базовый актив. Поставочный контракт подразумевает, что в установленную дату (дату поставок) продавец должен продать, а покупатель приобрести определённое количество товара. Расчёт ведётся по цене, которая была зафиксирована в последнюю дату торгов.

Валютные фьючерсы (Currency Futures)

Перед тем как торговать фьючерсным контрактом, трейдер обязан понимать его спецификацию. Это не абстрактные параметры из документации, а конкретные цифры, которые напрямую влияют на расчёты прибыли, убытков, величину маржи и логику риск-менеджмента. Это критически важно для корректности работы вашей торговой системы. Данный справочный и аналитический материал подготовлен компанией ООО «Ньютон Инвестиции» исключительно в информационных целях.

Что надо знать о спецификации фьючерса

Для торговли фьючерсами потребуется сумма, равная гарантийному обеспечению (обычно 10–40% от стоимости контракта). Например, для фьючерса на нефть, стоимость которого составляет $80,000, потребуется около $8,000–20,000. Для новичков лучше начинать с мини-контрактов или микрофьючерсов, так как они требуют меньше капитала. Однако стоит учесть дополнительные расходы, такие как комиссии и плата за перенос позиций.

• Но для эффективной работы нужны чёткие стратегии, адаптированные под характер инструмента, волатильность, ликвидность и вашу торговую модель.
• Торговля производным инструментом (фьючерсом) является страхованием риска изменения стоимости основного актива.
• Перед тем как торговать на реальные средства, отработайте навыки на демо-счете, используя подходящие инструменты.
• Иначе брокер может закрыть вашу позицию при незначительном увеличении ГО, когда у вас на счёте может не оказаться дополнительных средств.

Основные отличия фьючерсов. Как это работает?

Залог или ГО (гарантийное обеспечение) является условием, подтверждающим обязательства покупателя и продавца товара. Сегодня я решил исправить эту проблему и подготовил обзорную статью, в которой разберу суть этого дериватива. Но если вы планируете стать профессионалом или трейдером, без фьючерсных контрактов в портфеле не обойтись.

Можно воспользоваться дополнительными источниками информации. Многие сайты предоставляют списки отечественных и мировых фьючерсов. Перед торговлей на реальном рынке стоит потренироваться на учебном счете.

Если средств на счёте меньше, нужно пополнить его банковским переводом или продать имеющийся контракт. Каждый фьючерс привязан к конкретному активу, дате исполнения и условиям расчёта. На практике это значит, что трейдер работает не с абстрактной нефтью или золотом, а с конкретным контрактом – например, на нефть WTI с экспирацией в декабре. У него есть свой тикер, шаг цены, размер одного контракта и, главное, гарантийное обеспечение – сумма, которую нужно внести, чтобы открыть сделку. При этом реальной поставки актива чаще всего не происходит – позиции просто закрываются до экспирации.

• Но для тех, кто понимает их специфику и умеет управлять рисками, они открывают широкие возможности.
• Все оценки и показатели на сайте являются субъективным мнением авторов обзоров (статей) и не могут рассматриваться как точные утверждения и быть предметом споров и претензий в отношении МОФТ.
• Базовым активом могут быть акции, процентные ставки, сырьевой товар, облигации, уровень инфляции или валюта.
• Например, один трейдер предполагает, что из-за продления срока льготной ипотеки акции строительной компании вырастут.

Фьючерсный контракт на покупку или продажу актива заключается на определенную дату в будущем по сегодняшней рыночной цене. Базовыми активами (предметом договора) для заключения таких контрактов могут быть акции и облигации, товары и валюта. Вариационная маржа — это разница в цене между ценой актива по контракту и текущей, зафиксированной биржей на момент остановки торгов. Сумма списывается со счёта или поступает на счёт, в зависимости от того, подорожали активы или подешевели.

Экспирация — это дата, когда фьючерсный контракт истекает и подлежит исполнению. Трейдеры должны закрыть свои позиции до этой даты или подготовиться к поставке актива. Котировка — это текущая цена фьючерсного контракта на бирже. Котировки обновляются в режиме реального времени и зависят от спроса и предложения на рынке. Маржа — это залог, который трейдеры вносят для открытия и поддержания позиции. Она бывает начальной (initial margin) и поддерживающей (maintenance margin).

Следующая торговля фьючерсами для чайников колонка «Spec Mnt» — поддерживающая маржа (Maintenance Margin), в нашем случае $7,500. Фьючерсный контракт – это соглашение о покупке или продаже актива в будущем по заранее оговоренной цене. Эти контракты используются не только для спекуляции, но и для хеджирования рисков. Без четкой стратегии высокая волатильность делает торговлю фьючерсами крайне рискованной.

Популярные фьючерсные товары

На примере ниже рассматриваем фьючерс BTC/USDT, таймфрейм D1. Как видим, долгое время цена находилась во флете и практически не двигалась. Однако в выделенной области видно, как цена пробивает верхний уровень. Одновременно с этим границы полос Боллинджера расширяются, что указывает на силу тренда.

Экспирация – это дата, в которую истекает действие конкретного контракта. Например, фьючерс на нефть CL с тикером CLZ4 означает контракт с экспирацией в декабре 2025 года. После этой даты торговать им больше нельзя – он снимается с торгов. Теория – это здорово, но давайте наложим её на пример из практики. Разберём пример реальной фьючерсной сделки – от выбора инструмента до фиксации результата. Это поможет увидеть, как компоненты, описанные выше, работают в связке в момент принятия решений.

Трейдеры могут вести торговлю как акциями, так и фьючерсами. Через определенное договором время индекс подорожал на 10% (1100 грн), т.е. Эта сумма равна половине капитала, задействованного в сделке. Допустим, вы купили 10 фьючерсов на индекс, так как предполагаете, что до конца срока обращения фьючерсов он вырастет. Когда данный период закончится, вам просто начислят прибыль, при этом никто не отгружал никому никаких товаров. Для спекуляций больше подходят товары с сезонными колебаниями цен, а для торговли с минимальным риском — те, стоимость которых не зависит от времени года.